Este estudio examina el impacto de la pandemia de la enfermedad por coronavirus 2019 (COVID-19) en la eficiencia del mercado al analizar tres series temporales: rendimientos de precios, rendimientos absolutos e incrementos de volatilidad, en los mercados de acciones (Deutscher Aktienindex, Nikkei 225, Bolsa de Valores de Shanghái (SSE) e Índice de Volatilidad) y criptomonedas (Bitcoin y Ethereum). Se encuentra que el efecto varía según la clase de activo y el mercado. En el mercado de acciones, aunque la pandemia no influyó en el exponente de Hurst de los incrementos de volatilidad, sí afectó al de los rendimientos y rendimientos absolutos (excepto en la SSE, donde los rendimientos permanecieron sin cambios). En el mercado de criptomonedas, la pandemia no alteró el exponente de Hurst para ninguna serie temporal, pero influyó en la fuerza de la multifractalidad en los rendimientos y rendimientos absolutos. Algunas series temporales del exponente de Hurst mostraron un declive gradual a lo largo del tiempo, complicando la evaluación de los efectos relacionados con la pandemia. En consecuencia, los análisis segmentados por período de pandemia pueden sugerir erróneamente un impacto, lo que requiere precaución en los estudios basados en períodos.