Este trabajo trata sobre un problema de asignación óptima de activos para un plan de pensiones de contribución definida (CD) durante su fase de acumulación. La tasa de contribución se asume proporcional al salario del individuo. El salario sigue un modelo de volatilidad estocástica de Heston con saltos, y existe una dependencia de choque común entre el salario y la volatilidad. Dado que el horizonte temporal de la gestión de pensiones es bastante largo, se considera la influencia de la inflación en el contexto dado. El objetivo del plan de pensiones descrito en este documento es reducir las fluctuaciones en la riqueza terminal invirtiendo en bonos y acciones. A través del principio de programación dinámica, se muestra la ecuación de Hamilton-Jacobi-Bellman. La expresión explícita de la decisión de inversión se deriva resolviendo la ecuación de Hamilton-Jacobi-Bellman. En la última parte, se muestra un análisis numérico para ilustrar los impactos de diferentes parámetros en la política de inversión óptima.