Los costos de contingencia por terremotos del seguro tradicional son insuficientes para la financiación de terremotos debido a las diferencias extremas con respecto a las pérdidas reales. El bono de terremoto (EB) vincula el seguro con bonos del mercado de capitales, lo que permite una financiación de terremotos más alta y sostenible, pero persisten desafíos en la fijación de precios de los EB. Este documento presenta modelos de fijación de precios de EB de cupón cero y de pago de cupones que involucran la intensidad del evento inconstante y la máxima fuerza de terremotos extremos bajo la medida de fijación de precios neutral al riesgo. Enfocarse en terremotos extremos simplifica el modelado y el tiempo de procesamiento de datos en comparación con considerar una frecuencia de terremotos infinita que ocurre en un intervalo de tiempo continuo. La intensidad se acomoda utilizando el proceso de Poisson no homogéneo, mientras que la máxima fuerza se modela utilizando la teoría del valor extremo (EVT). Además, realizamos experimentos de modelos y análisis de sensibilidad de variables sobre los precios de EB utilizando datos de terremotos de la Autoridad Nacional de Gestión de Desastres de Indonesia de 2008 a 2021. Los resultados del análisis de sensibilidad muestran que elegir una intensidad inconstante en lugar de una constante implica diferencias significativas en los precios de EB, y la distribución de la máxima fuerza basada en EVT coincide con la distribución de datos. El modelo presentado y sus experimentos pueden guiar a los emisores de EB en la fijación de precios de EB. Luego, las sensibilidades variables a los precios de EB pueden ser utilizadas por los inversores para elegir EB de acuerdo con su tolerancia al riesgo.