En este trabajo, utilizamos un método de arbitraje estadístico en diferentes países desarrollados y emergentes para mostrar que la rentabilidad de la estrategia se basa en el grado de eficiencia del mercado. Mostraremos que nuestra estrategia es más rentable en los emergentes y en períodos con mayor incertidumbre. Nuestro método consiste en una estrategia de Trading de Pares basada en el concepto de reversión a la media mediante la selección de series de pares que tienen el exponente de Hurst más bajo. También demostramos que la selección de pares con el exponente de Hurst más bajo tiene sentido, y cuanto menor sea el exponente de Hurst de la serie de pares, mayor será la rentabilidad que se obtiene. La muestra está compuesta por las 50 empresas de mayor capitalización de 39 países, y el rendimiento de la estrategia se analiza durante el período del 1 de enero de 2000 al 10 de abril de 2020. Para un análisis más profundo, este período se divide en tres subperíodos diferentes y también se consideran diferentes carteras.