Este estudio utiliza series de noticias diarias sobre COVID-19 para determinar su impacto en la volatilidad del mercado financiero. Este documento evalúa si los mercados financieros de EE. UU. reaccionan de manera diferente a las noticias de COVID-19 que los mercados emergentes y si dichos mercados se ven afectados de manera diferente por noticias específicas de cada país y globales. Para detectar los efectos de contagio de las noticias en la volatilidad del mercado, se aplicó un modelo DCC-GARCH de variación temporal. Los resultados sugieren que los mercados de EE. UU. y emergentes se ven afectados de manera diferente por las noticias de la pandemia, las series globales tienen un impacto más fuerte en los mercados emergentes que las específicas de cada país, y la información engañosa juega un papel significativo en la volatilidad del mercado financiero, especialmente para EE. UU.