Esta investigación explora la relación entre el riesgo crediticio y el valor bancario dentro del marco de fusiones y adquisiciones horizontales (M&A), empleando un enfoque de regresión cuantílica para analizar cómo las actividades de M&A horizontales moderan esta relación en 110 Compañías de Tenencia Bancaria (BHC) operativas durante 23 años. Este artículo se destaca de estudios anteriores al ampliar el alcance más allá de enfoques lineales y utilizar el estimador de Cuantiles a través de Momentos para abordar posibles preocupaciones de endogeneidad. Los resultados demuestran un vínculo negativo significativo entre el riesgo crediticio y el valor bancario, que disminuye en magnitud a medida que se avanza en la distribución del valor. Por el contrario, hay una conexión positiva constante entre las actividades de M&A y el valor bancario que se mantiene estable a través de diferentes cuantiles de valor. Las fusiones y adquisiciones agravan el impacto negativo del riesgo crediticio en el valor bancario, afectando a los bancos con valores tanto bajos como altos de manera similar. Los hallazgos proporcionan información útil para inversores, profesionales y responsables de políticas en la industria bancaria. Los inversores pueden utilizar evaluaciones del riesgo crediticio y de la propuesta de valor para tomar decisiones de inversión bien informadas, o para construir carteras bien diversificadas, e identificar instituciones adecuadas para fusiones y adquisiciones que mejoren el valor. Se recomienda que los profesionales prioricen la gestión eficiente del riesgo crediticio, especialmente antes de participar en actividades de M&A y alinearlas con la propuesta de valor del banco. Los responsables de políticas deben desarrollar directrices para regular las transacciones de M&A, utilizando estándares dinámicos de riesgo crediticio establecidos que correspondan a las propuestas de valor de los bancos, para promover la estabilidad financiera y fomentar la expansión de la industria.