Este artículo investiga el rendimiento de la transmisión de información de los futuros GIFT Nifty utilizando datos de alta frecuencia, un área de estudio novedosa dada su reciente introducción. Empleamos pruebas de cointegración de Johansen, pruebas de causalidad de Granger, modelos GARCH, el modelo de Participación de Información (IS) de Hasbrouck y el modelo de Participación de Componente (CS) de Gonzalo-Granger para evaluar la integración del mercado, la volatilidad y la dinámica del descubrimiento de precios. Nuestros hallazgos revelan una causalidad de Granger bidireccional y cointegración significativa entre el precio de los futuros GIFT Nifty y el precio del índice Nifty, lo que indica un equilibrio estable a largo plazo. Además, el modelo GARCH captura una volatilidad sustancial, reflejando la capacidad de respuesta del mercado a nueva información. Los modelos IS y CS confirman que los futuros GIFT Nifty desempeñan un papel crucial en el proceso de descubrimiento de precios, liderando el índice Nifty. Esta investigación es oportuna, a ocho meses del primer aniversario del comercio de futuros GIFT Nifty desde su lanzamiento. Los hallazgos destacan el rendimiento de la transmisión de información y la importancia de los futuros GIFT Nifty en la mejora de la estabilidad y transparencia del mercado, ofreciendo valiosas perspectivas sobre el comportamiento del mercado, la integración y las capacidades de pronóstico.